Sehr geehrte Damen und Herren,

der Aufsichtsrat hat auch im Geschäftsjahr 2007/08 die ihm nach Gesetz und Satzung obliegenden Aufgaben pflichtgemäß wahrgenommen. Gemäß unserer Aufsichts- und Kontrollfunktion haben wir den Vorstand kontinuierlich in seiner Geschäftsführung überwacht und beraten und uns von der Ordnungsmäßigkeit seines Handelns überzeugt. Dabei sind wir durch den Vorstand regelmäßig, zeitnah und umfassend über die Entwicklung und die Lage des Unternehmens sowie über alle wesentlichen Geschäftsvorgänge informiert worden. Die Informationen des Vorstands umfassten Darstellungen der Geschäfts-, Umsatz- und Ertragsentwicklung sowie der Vermögens- und Finanzlage. Auch über die Finanz-, Investitions- und Personalplanung, die strategische Planung sowie die Risikolage und das Risikomanagement unterrichtete uns der Vorstand.

Der Aufsichtsrat tagte im Berichtszeitraum fünfmal sowie der Personalausschuss und der Bilanzprüfungsausschuss jeweils viermal. In unseren Sitzungen haben wir die uns vom Vorstand zugeleiteten Vorlagen und Berichte über bedeutende Vorgänge und Beschlüsse sorgfältig geprüft und eingehend erörtert. Auf Basis dieser Informationen hat der Aufsichtsrat bei allen zustimmungspflichtigen Entscheidungen
– gegebenenfalls vorbereitet durch seine Ausschüsse – seine Beschlüsse gefasst.

Schwerpunktthemen unserer Beratungen

Am 11. Oktober 2007 stimmte der zur Kapitalerhöhung gebildete Ausschuss des Aufsichtsrats dem Beschluss des Vorstands der MVV Energie AG zu, von der ihm in der Satzung eingeräumten Ermächtigung Gebrauch zu machen, zur Stärkung der Eigenkapitalbasis das Grundkapital durch Ausgabe von 10.139.506 neuen Aktien gegen Bareinlagen mit Bezugsrecht der Aktionäre um rund 25,96 Mio Euro zu erhöhen.

Weitere wichtige Themen unserer Aufsichtsratssitzungen im Berichtsjahr waren die Veräußerung der Geschäftsanteile an der polnischen KPEC Sp. z o.o., Bydgoszcz, und der MVV Polska Sp. z o.o., die Gründung der SECURA Energie GmbH für den deutschlandweiten Vertrieb von Ökostrom, die Einbringung des Beteiligungsanteils der MVV Energie AG an der Stadtwerke Solingen GmbH in den Rheinisch-Bergischen Stadtwerke-Verbund (RBSV GmbH) sowie der geplante Bau des Blocks 9 des Grosskraftwerks Mannheim. Ebenso intensiv befasste sich der Aufsichtsrat mit dem geplanten Ausbau der Fernwärmeversorgung in Mannheim und in der Metropolregion Rhein-Neckar sowie mit verschiedenen regionalen Projekten im Energiedienstleistungsgeschäft, insbesondere dem Bau und Betrieb von Biomasseheizkraftwerken.

Am 26. September 2008 stimmte der Aufsichtsrat der MVV Energie AG der Umwandlung der MVV RHE AG in die Rechtsform einer GmbH zu, um die bestehenden Funktionen der MVV RHE AG nach Verlagerung vieler Geschäfte in andere Gesellschaften der MVV Energie Gruppe angemessen abzubilden. Mit dieser Umwandlung sollen die Komplexität und Kosten für den MVV Energie Konzern verringert werden. Im Zuge der Umwandlung werden die bestehenden 51 Arbeitsverhältnisse in die MVV Energie AG verlagert. Der Aufsichtsrat der MVV RHE AG wird aufgelöst. In der gleichen Sitzung erörterte der Aufsichtsrat den Markteintritt der MVV Umwelt GmbH in Großbritannien und stimmte der Gründung der britischen Tochtergesellschaft MVV Environment Ltd. zu. Ferner stimmte der Aufsichtsrat dem Erwerb einer Lizenz durch die MVV Energie AG oder 24/7 Trading GmbH für die gemeinsame Nutzung eines zukunftsfähigen Energiehandels- und Risikomanagementssystems (EHRS) mit der RheinEnergie AG, Köln, zu.

Des Weiteren hat der Aufsichtsrat dem Wirtschaftsplan 2008/09 zugestimmt, die mittelfristige Planung beraten und sich intensiv mit dem Risikomanagement und der Risikoanalyse befasst.

Der Bilanzprüfungsausschuss beschäftigte sich in mehreren Sitzungen mit den Themen „Prüfungsplan und Prüfungsschwerpunkte der Konzernrevision" und „Compliance-Management-System". Auf Empfehlung des Bilanzprüfungsausschusses wurde vom Aufsichtsrat ein Compliance-Beauftragter bestellt.

Im Rahmen der Umsetzung des Deutschen Corporate Governance Kodex hat der Aufsichtsrat auch im vergangenen Jahr eine Effizienzprüfung gemäß Punkt 5.6 des Kodex durchgeführt und daraus resultierende Verbesserungsmaßnahmen für seine Arbeit beschlossen. Zur Corporate Governance der MVV Energie Gruppe und zu der im Dezember 2008 verabschiedeten Entsprechenserklärung für das vergangene Geschäftsjahr verweisen wir auf das Internet unter www.mvv-investor.de.

Besetzung von Aufsichtsrat und Vorstand

Dr. Karl Heidenreich hat sein Mandat im Aufsichtsrat der MVV Energie AG mit Wirkung zum Ablauf der Hauptversammlung am 14. März 2008 niedergelegt. Als Nachfolger wurde auf Vorschlag des Aufsichtsrats von der Hauptversammlung der MVV Energie AG am 14. März 2008 Dr. Rolf Martin Schmitz, Vorstandsvorsitzender der RheinEnergie AG, Köln, gewählt. Wir danken Dr. Heidenreich für seine konstruktive Mitarbeit in unserem Gremium.

Dr. Rudolf Schulten, Vorstandsvorsitzender der MVV Energie AG, hat mich Ende Juli 2008 in meiner Funktion als Vorsitzender des Aufsichtsrats um eine vorzeitige Auflösung seines bis September 2013 laufenden Anstellungsvertrags gebeten, um eine andere Führungsaufgabe in der Energiewirtschaft zu übernehmen. Der Aufsichtsrat der MVV Energie AG hat am 26. September 2008 der vorzeitigen Niederlegung seines Amts durch Dr. Rudolf Schulten zum 30. September 2008 zugestimmt. Wir danken Dr. Schulten für die unter seinem Vorsitz erfolgte erfolgreiche Weiterentwicklung der MVV Energie Gruppe.

Der Aufsichtsrat hat am 25. August 2008 das Verfahren festgelegt, um die vakant gewordene Position möglichst rasch mit dem/der am besten geeigneten Kandidaten/in zu besetzen. Die Aufgaben des Vorstandsbereichs Kaufmännische Angelegenheiten werden nach Ablauf des Geschäftsjahres bis zur Neubesetzung von Dr. Werner Dub (Vorstand Technik) wahrgenommen. Die anderen Vorstandsbereiche werden weiterhin von Matthias Brückmann (Vertrieb) und Hans-Jürgen Farrenkopf (Personal) verantwortet.

Nachtragsbericht

Der Aufsichtsrat der MVV Energie AG hat in seiner außerordentlichen Sitzung am 23. Oktober 2008 Dr. Georg Müller für die Dauer von fünf Jahren zum Mitglied des Vorstands der MVV Energie AG bestellt und zum Vorsitzenden des Vorstands ernannt. Dr. Müller, bisher Vorsitzender des Vorstands der RWE Rhein-Ruhr AG, Essen, wird die Funktion zum Jahresbeginn 2009 übernehmen. Dr. Müller hat den Aufsichtsrat durch seine ausgewiesene Fachkompetenz und langjährige Erfahrung, eine hohe persönliche Integrität und ein ausgeprägtes unternehmerisches und strategisches Denken und Handeln überzeugt.

Feststellung des Konzernabschlusses

Der Konzernabschluss und der Konzernlagebericht 2007/08 der MVV Energie Gruppe wurden von der Ernst & Young AG, Wirtschaftsprüfungsgesellschaft Steuerberatungsgesellschaft, Mannheim, gemäß Beschluss der Hauptversammlung 2008 und der anschließenden Beauftragung durch den Aufsichtsrat geprüft und mit einem uneingeschränkten Bestätigungsvermerk versehen. Sowohl der Konzernabschluss als auch der Konzernlagebericht wurden nach den International Besetzung von Aufsichtsrat und Vorstand Nachtragsbericht Feststellung des Konzernabschlusses Financial Reporting Standards (IFRS) unter Berücksichtigung von § 315a HGB aufgestellt. Auch der Jahresabschluss der MVV Energie AG nach HGB sowie deren Lagebericht für das Geschäftsjahr 2007/08 wurden durch den Abschlussprüfer geprüft und mit einem uneingeschränkten Bestätigungsvermerk versehen. Der Konzernabschluss und der Konzernlagebericht der MVV Energie Gruppe, der Jahresabschluss und der Lagebericht der MVV Energie AG und der Vorschlag des Vorstands zur Verwendung des Bilanzgewinns sowie die Prüfungsberichte des Abschlussprüfers lagen dem Aufsichtsrat rechtzeitig vor der entsprechenden Sitzung vor. Diese Unterlagen wurden vom Bilanzprüfungsausschuss und vom Aufsichtsrat umfassend geprüft und im Beisein des Abschlussprüfers intensiv erörtert. Den Prüfungsergebnissen des Abschlussprüfers stimmen wir zu. In unserer Sitzung am 19. Dezember 2008 haben wir den Konzernabschluss und den Konzernlagebericht der MVV Energie Gruppe sowie den Jahresabschluss und den Lagebericht der MVV Energie AG gebilligt. Damit ist der Jahresabschluss festgestellt. Dem Vorschlag des Vorstands über die Gewinnverwendung stimmen wir zu.

Außerdem erstellte der Vorstand für das Geschäftsjahr 2007/08 einen Bericht über die Beziehungen zu verbundenen Unternehmen (Abhängigkeitsbericht). Demnach wurde die MVV Energie AG bei den dargestellten Rechtsgeschäften mit verbundenen Unternehmen nicht benachteiligt. Der Abhängigkeitsbericht wurde durch den Abschlussprüfer geprüft, der folgenden Bestätigungsvermerk erteilt hat:
„Nach unserer pflichtgemäßen Prüfung und Beurteilung bestätigen wir, dass
___die tatsächlichen Angaben des Berichts richtig sind,
___bei den im Bericht aufgeführten Rechtsgeschäften nach den Umständen, die zum Zeitpunkt ihrer Vornahme
      bekannt waren, die Leistung der Gesellschaft nicht unangemessen hoch war."
Sowohl der Abhängigkeitsbericht als auch der Prüfungsbericht des Abschlussprüfers gingen uns rechtzeitig zu. Der Aufsichtsrat schließt sich aufgrund seiner eigenen Prüfung der Beurteilung durch den Abschlussprüfer an und billigt dessen Bericht.

Auch das Risikofrüherkennungssystem der MVV Energie AG wurde durch die Ernst & Young AG, Wirtschaftsprüfungsgesellschaft Steuerberatungsgesellschaft, Mannheim, geprüft. Nach deren Urteil ist dieses System geeignet, seine gesetzlichen Aufgaben zu erfüllen.

Der Aufsichtsrat dankt dem Vorstand, den Vorständen und Geschäftsführungen der Beteiligungsgesellschaften sowie allen Mitarbeiterinnen und Mitarbeitern, den Betriebsräten und Arbeitnehmervertretungen für ihre tatkräftige Mitarbeit am Erfolg unseres Unternehmens im Geschäftsjahr 2007/08. Mit ihrem Know-how sowie ihrer Innovations- und Tatkraft werden wir auch die großen neuen Herausforderungen im Energiemarkt gemeinsam bewältigen und die erfolgreiche Unternehmensentwicklung fortsetzen.

Mannheim, im Dezember 2008
Aufsichtsrat

Dr. Peter Kurz, Vorsitzender